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| Levy分布在中国股票市场中的实证检验 |
| 徐绪松;马莉莉;陈彦斌 |
| 武汉大学商学院,武汉大学商学院,中国人民大学经济学院 湖北武汉430072,湖北武汉430072,北京100872 |
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摘要 由于Levy分布具有“尖峰肥尾”的形状,使其在金融领域成为研究热点。证明了Levy分布的两条重要性质:方差不存在和可加性,并对Levy分布是否能够描述中国股票市场进行了实证分析。实证分析结果表明,中国股票市场的指数收益率序列不满足这两个性质。
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| 关键词 ：
Levy分布,
稳定分布,
中国股票市场
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通讯作者:
徐绪松
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